Khác biệt phân tích thị trường chứng khoán

Khi nói đến đầu tư vào thị trường chứng khoán, các công cụ và phương pháp khác nhau được sử dụng để nghiên cứu hành vi của thị trường. Những nghiên cứu này cho phép các nhà đầu tư cũng như các nhà phân tích thị trường dự đoán được xu hướng đang nổi lên trên thị trường. Nói chung chúng ta có thể phân loại phân tích thị trường chứng khoán thành hai loại – phân tích cơ bản hoặc phân tích kỹ thuật. Hầu hết các nhà đầu tư và các nhà phân tích sử dụng một trong hai hoặc kết hợp cả hai để nghiên cứu thị trường. Trong khi luôn có một cuộc tranh luận dữ dội về hình thức hoặc phân tích nào có lợi cho nhà đầu tư chứng khoán, thực tế cả hai phương pháp phân tích này đều có lợi thế và sai sót của nó. Ở đây trong bài viết ngắn gọn này, chúng ta sẽ xem xét từng vấn đề.

phân tích thị trường chứng khoán

Phân tích cơ bản thị trường chứng khoán

Phương pháp phân tích thị trường chứng khoán cơ bản tính toán giá trị cổ phiếu sử dụng các yếu tố kinh tế, được gọi là nguyên tắc cơ bản. Trong phương pháp này, các nhà phân tích sẽ xem xét kỹ lưỡng các sản phẩm, quản lý, đối thủ cạnh tranh, và môi trường kinh doanh đang hoạt động để xác định giá trị của cổ phiếu trên thị trường chứng khoán. Quá trình này dựa vào việc sử dụng dữ liệu lịch sử và hiện tại để đưa ra các dự đoán cho tương lai. Các dữ liệu thông thường như doanh thu, chi phí hoạt động, tài sản, thu nhập từ cổ phiếu, nợ, giá trị sổ sách, luồng tiền, thu nhập dự kiến và cổ tức được sử dụng để xác định triển vọng tăng trưởng của cổ phiếu. Các nhà phân tích cũng xem xét các tỷ trọng như tỷ lệ giá / thu nhập (P / E), tỷ lệ chi trả cổ tức, tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu và giá trị sổ sách để ghi nhận một vài.

Phân tích kỹ thuật thị trường chứng khoán

Phân tích kỹ thuật thực tế dựa vào việc sử dụng sự biến động giá của các cổ phiếu trong lịch sử để dự đoán biến động giá trong tương lai. Theo những người ủng hộ cách phân tích này, thị trường có xu hướng di chuyển theo chu kỳ và dự đoán chính xác có thể được thực hiện nghiên cứu các mô hình giá và xu hướng giá của thị trường chứng khoán quá khứ. Các nhà phân tích kỹ thuật quan tâm đến chỉ số sức mạnh tương đối, trung bình, hồi quy, tương quan thị trường chứng khoán  và tương quan giá trong thị trường để dự đoán xu hướng và giá của cổ phiếu. Họ cũng tính đến những thứ như các mẫu trong biểu đồ và các chu kỳ kinh doanh.

Khác biệt cơ bản trong phương pháp tiếp cận

Sự khác biệt cơ bản giữa hai nguyên nhân này là do thực tế là trong khi phân tích cơ bản dựa vào nghiên cứu giá trị nội tại của một cổ phiếu, thì phân tích kỹ thuật lại chủ yếu tập trung vào việc nghiên cứu giá và khối lượng. Theo phương pháp tiếp cận cơ bản trường học cổ phiếu được mua khi giá giảm xuống dưới giá trị nội tại, trong khi các nhà kinh doanh chứng khoán dựa vào phân tích kỹ thuật mua cổ phiếu khi họ tin rằng các cổ phiếu có thể được bán với giá cao hơn trong tương lai.

Trong khi thu nhập, diện tích, tài sản … rất quan trọng đối với những người sử dụng phương pháp phân tích cơ bản, điều đó có nghĩa là rất ít người nghiên cứu tính năng động của thị trường chứng khoán sử dụng mô hình phân tích kỹ thuật. Nói tóm lại, cả hai đều ở phía đối diện của quang phổ và chia sẻ rất ít điểm chung. Cách tiếp cận nào phù hợp nhất với bạn? Không có câu trả lời dứt khoát cho điều này vì các thương nhân và các nhà phân tích đã viết rất nhiều ủng hộ cũng như chống lại cả hai. Là một nhà kinh doanh chứng khoán thông minh, sẽ rất khôn ngoan nếu bạn chọn và chọn cả hai cách tiếp cận này và sử dụng chúng dựa trên yêu cầu của bạn.

 

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *